Balanced Konzeption

Das Ziel unseres Managementansatzes in Balanced-Mandaten ist die Generierung positiver Erträge unter Minimierung der Risiken durch die adäquate Kombination der Assetklassen Renten, Aktien und Cash. Dabei orientieren wir uns nicht an statischen Benchmark-Konzepten, sondern verfolgen einen Total-Return orientierten Managementstil.

Dazu wird in einem ersten Schritt im Rahmen der strategischen Positionierung die relative Attraktivität der Assetklassen zueinander analysiert und eine Bandbreite für die Allokationsquoten definiert.

Diese Bandbreite konkretisiert sich in einem weiteren Schritt durch die eher kurzfristig orientierte taktische Allokation, die aktuelle Marktentwicklungen stärker reflektiert. Die konkrete Umsetzung in den einzelnen Portfolien erfolgt dann anhand mandatsspezifischer Vorgaben und individuellen Risiko- und Ertragsüberlegungen.